Am 11. November 1852 gründete Wilhelm Keßler ein Mützenfachgeschäft zur Herstellung und zum Verkauf von Uniformsmützen in der Nähe vom Ilgenplatz in Stuttgart.

1886 wurde von den Familien Böbel und Michelfelder die Stuttgarter Fahnenfabrik und Kunststickerei-Anstalt Böbel & Michelfelder in der Schlossstrasse in Stuttgart gegründet.
Beide Unternehmen boten beste handwerkliche Qualitätsarbeit und wurden so von König Wilhelm II. von Württemberg zu königlich-württembergischen Hoflieferanten ernannt. Bereits 1890 erhielt die Firma Böbel & Michelfelder die goldene Medaille für hervorragende Arbeiten auf dem Gebiet der Kunststickerei sowie den Titel Hoflieferant des königlichen Hauses Württemberg, für das kostbare Kleiderstickereien hergestellt wurden. Die Auszeichnung für die Firma Mützen-Dommer folgte im Jahre 1901. Schon damals bestanden enge Geschäftsbeziehungen zwischen den beiden Firmen.

1944 erlebten beide Firmen einen schweren Rückschlag: in einer Bombennacht brannte das Geschäftshaus der Firma Mützen-Dommer bis auf die Grundmauern ab. Die Fahnenfabrik Böbel & Michelfelder wurde ebenfalls total ausgebombt.

1949 konnte das Geschäft im neuerbauten, ursprünglich als Provisorium gedachten, Geschäftshaus am alten Geschäftssitz wieder eröffnet werden. Die nächsten Jahre brachten eine Neuorientierung der Firma mit sich.
In den Nachkriegsjahren baute Rolf Dommer Geschäftsbeziehungen zur damaligen Besatzungsmacht USA auf, zuerst mit Mützen und Abzeichen, im weiteren mit Uniformteilen, Pokalen und Medaillen.

1961 erhielt Mützen-Dommer den 1. Auftrag aus Afrika, von der Elfenbein- küste, deren Polizei und Militär mit entsprechenden Kopfbedeckungen zu deren Unabhängigkeitstag auszustatten und weitere Lieferaufträge für Sportartikel und -bekleidung, Medaillen und Abzeichen folgten. Der Einstieg ins internationale Sportartikelgeschäft war damit geschafft. Im gleichen Jahr erwarb Mützen-Dommer die Stuttgarter Fahnenfabrik und Kunststickerei-Anstalt Böbel & Michelfelder.

1981 erfolgte der Abriß des Provisoriums am Rotebühlplatz und der Neubau des Firmengebäudes mit einem Fachgeschäft für Pokale, Sport- und Ehrenpreise und Studentenartikel sowie der Fertigung der Fahnen und der Verwaltung in den Obergeschossen des Gebäudes, das 1983 wiedereröffnet wurde.

Aufgrund der starken Expansion der Firma wurde die Fahnenproduktion durch Kooperation mit einer Produktionsstätte in den Niederlanden ausgeweitet. In den kommenden Jahren verlagerte sich der Geschäftsschwerpunkt der Firma immer mehr auf die Herstellung und den Verkauf von Fahnen sowie Fahnenmasten an Unternehmen.

1990 erfolgte die Zusammenfassung der Unternehmensteile Stuttgarter Fahnenfabrik und Kunststickerei-Anstalt Böbel & Michelfelder und Mützen-Dommer für den europäischen Markt zur Dommer Stuttgarter Fahnenfabrik.
Der Einzelhandel mit Hüten, Mützen und Herrenartikeln wurde damit aufgegeben. Die weitere Expansion basierte auf der zunehmenden Bedeutung von Fahnen und Werbecaps im Rahmen der Marketingstrategien der Unternehmen.

Parallel dazu wurden die technischen Möglichkeiten des Unternehmens stark verbessert. Durch die Anschaffung einer neuen Belichtungsanlage konnten jetzt drucktechnisch Vier-Farb-Bilder umgesetzt werden. Als erster der Branche erstellte Dommer einen umfassenden Vier-Farb-Katalog.

1995 wurden erstmalig Digitaldruckmaschinen in die Produktionstechnik integriert und ermöglichten so die Umsetzung von brillianten Bildern auch für kleinste Auflagen.

Den Mützen blieb Dommer in Form von Caps nach wie vor verbunden. 1994 fertigte die Fahnenfabrik über 100 000 Baseballcaps anlässlich des 1. Weltmeistertitels von Michael Schumacher. 1998 richtete Dommer eine neue Musterfertigung für Baseballcaps ein.

Aufgrund der weiteren starken Expansion erwarb die Firma 1999 ein neues Firmengebäude in der Maybachstraße in Stuttgart-Feuerbach, das nach Renovierung und Umgestaltung im Jahre 2000 neu bezogen werden konnte. Im Showroom des modernen Gebäudes können sich Kunden nach Belieben umsehen und über das Angebot informieren.
Die Fahnenfabrik beschäftigt rund 50 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter in der Maybachstraße.